Tiêu điểm
Quỹ mở trái phiếu đầu tư phần lớn vào trái phiếu Chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp hoặc chứng chỉ tiền gửi
Có tính ổn định và an toàn hơn cổ phiếu: Quỹ trái phiếu mang lại lợi nhuận đều đặn, cao hơn tiết kiệm nhưng ít rủi ro hơn cổ phiếu. Do vậy mà mức sinh lời cũng thấp hơn
Phù hợp cho kế hoạch trung – dài hạn: Thích hợp với nhà đầu tư muốn sinh lời ổn định trên 1 năm mà không cần theo dõi thị trường thường xuyên.
Quỹ trái phiếu là gì?
Quỹ trái phiếu đầu tư phần lớn vào trái phiếu Chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp hoặc chứng chỉ tiền gửi. Khi bạn mua chứng chỉ quỹ (CCQ), về cơ bản, bạn đang gián tiếp cho Chính phủ hoặc doanh nghiệp vay tiền. Quỹ sẽ nhận lãi định kỳ (coupon) và phân phối lại cho nhà đầu tư hoặc tái đầu tư tùy vào chiến lược đầu tư ban đầu mà Quỹ đã công bố.
Giá trị tài sản ròng (NAV) của quỹ tăng dần theo thời gian nhờ lãi và lợi tức từ danh mục. Nhà đầu tư có thể hưởng tăng giá CCQ hoặc cổ tức định kỳ. Ví dụ: Quỹ DCBF của Dragon Capital đầu tư khoảng 60% vào trái phiếu và 20% vào chứng chỉ tiền gửi – mô hình phổ biến cho nhà đầu tư ưa ổn định.
2. Mục tiêu của quỹ trái phiếu
Mục tiêu chính là tạo thu nhập ổn định và hạn chế rủi ro. Nhà đầu tư không kỳ vọng lợi nhuận quá cao mà tìm kiếm sự bền vững và đều đặn. Trong bối cảnh lãi suất ngân hàng biến động, lợi nhuận của quỹ trái phiếu có thể dao động 5–8%/năm, vượt trội hơn gửi tiết kiệm nhưng vẫn duy trì độ an toàn.
3. Phân loại quỹ trái phiếu
Quỹ trái phiếu ngắn hạn: Đầu tư vào trái phiếu và công cụ tiền tệ kỳ hạn dưới 1 năm, phù hợp khi bạn muốn gửi tiền linh hoạt nhưng sinh lời tốt hơn ngân hàng.
Quỹ trái phiếu trung hạn: Nắm giữ trái phiếu doanh nghiệp hoặc Chính phủ 1–3 năm. Quỹ cân bằng giữa an toàn và tăng trưởng, thích hợp với kế hoạch sử dụng vốn sau 2–3 năm (như mua nhà, mua xe).
Quỹ trái phiếu dài hạn: Dành cho người đầu tư 3–5 năm trở lên, chấp nhận dao động tạm thời do lãi suất để mang lại tỷ suất sinh lời cao hơn tiền gửi.
4. Lợi ích và rủi ro khi đầu tư vào quỹ trái phiếu
Lợi ích của Quỹ mở trái phiếu là mang lại thu nhập ổn định, rủi ro thấp, thanh khoản cao. Đồng thời cũng đa dạng hóa danh mục – quỹ đầu tư vào nhiều loại trái phiếu khác nhau. Loại quỹ này phù hợp cho nhà đầu tư bận rộn, muốn “an tâm sinh lời”
Tuy vậy Quỹ cũng có rủi ro trong đó có thể kể đến 3 rủi ro chính:
Rủi ro lãi suất: Khi lãi suất tăng, giá trái phiếu giảm.
Rủi ro tín dụng: Doanh nghiệp phát hành gặp khó khăn trong việc thanh toán trái tức hay vốn gốc
Tuy nhiên, nhờ quản lý chuyên nghiệp và tái cơ cấu danh mục thường xuyên, các rủi ro này có thể được kiểm soát hiệu quả. Đó là lý do quỹ trái phiếu vẫn được xem là lựa chọn an toàn cho một số nhà đầu tư, đặc biệt là những người muốn sự ổn định .